Beeta väärtus 1,0 Aktsia beetaversiooniga 1,0 on süstemaatilise riskiga. Kuid beetaarvutus ei suuda tuvastada ühtki ebasüstemaatilise riski.
Kas beetaversiooni risk on süstemaatiline või ebasüstemaatiline?
Beeta on süstemaatilise riski standardne CAPM-i mõõt See mõõdab väärtpaberi tootluse tendentsi liikuda paralleelselt aktsiaturu kui terviku tootlusega. Üks võimalus beetaversioonist mõelda on väärtpaberi volatiilsuse ja turu volatiilsuse mõõdupuuna.
Millist tüüpi riske võib beetaversioon teile öelda?
Beeta ja süstemaatiline risk
Beeta on aktsia volatiilsuse mõõt turu suhtes. Põhimõtteliselt mõõdab see konkreetse aktsia või sektori omamise suhtelist riskipositsiooni turu suhtes.
Mida tähendab β risk?
Beeta on aktsia volatiilsuse mõõt üldise turu suhtes … Kui aktsia liigub turust vähem, on aktsia beetaversiooni väärtus väiksem kui 1,0. Kõrge beetaversiooniga aktsiad peaksid olema riskantsemad, kuid pakkuma suuremat tootluspotentsiaali; madala beetaversiooniga aktsiad kujutavad endast väiksemat riski, kuid ka väiksemat tootlust.
Kas beetaversioon mõõdab igat tüüpi riske?
Seda kasutatakse üldiselt nii süstemaatilise riski kui ka tulemuslikkuse mõõdikuna Turgu kirjeldatakse kui beetaversiooni 1. Aktsia beetaversioon kirjeldab, kui palju aktsia on hinnaliikumine võrreldes turuga. Kui aktsia beetaversioon on üle 1, on see kõikuvam kui üldine turg.
